RADAR SOYDATOS. La liquidez bancaria alcanzó un récord en agosto, mientras los depósitos crecen más rápido que el crédito y cambian el terreno competitivo entre las principales instituciones.
SOYDATOS EXPRESS
- 207,946 millones de lempiras alcanzó la liquidez de la banca privada al 31 de agosto de 2026.
- La liquidez aumentó 46,296 millones de lempiras en un año, desde L161,650 millones.
- Entre agosto de 2024 y agosto de 2026, la disponibilidad bancaria aumentó 81.3%.
- Banco Atlántida lidera los depósitos, seguido por Banco de Occidente y Ficohsa en el corte de junio utilizado para el ranking individual.
- La liquidez del sistema es récord, pero no existe información individual comparable que permita decir qué banco es “el más líquido”.
¿Qué significa tener 207,946 millones de lempiras disponibles?
La banca privada hondureña llegó a agosto de 2026 con L207,946 millones de liquidez, el nivel más alto registrado hasta ese corte.
Un año antes tenía L161,650 millones. El aumento fue de L46,296 millones, mientras que en agosto de 2024 la cifra era de L114,699 millones.
| Fecha | Liquidez |
|---|---|
| Agosto 2024 | L114,699 millones |
| Agosto 2025 | L161,650 millones |
| Agosto 2026 | L207,946 millones |
En dos años la disponibilidad aumentó L93,247 millones.
La evolución no responde a un salto aislado. En diciembre de 2024 la liquidez era de L137,529 millones; al cierre de 2025 había subido a L177,985 millones y ocho meses después ya superaba los L207,000 millones.
El dato tiene una consecuencia económica concreta: los bancos tienen capacidad financiera para responder a retiros, obligaciones y nuevas solicitudes de crédito.
Pero liquidez no significa que los L207,946 millones estén disponibles íntegramente para prestar. Parte de esos recursos cumple funciones regulatorias, operativas y prudenciales.
¿Por qué está aumentando tanto la liquidez?
La explicación central está en la brecha entre depósitos y créditos. Los depósitos están creciendo a un ritmo superior al de la cartera crediticia. Esa diferencia termina aumentando los recursos líquidos dentro del sistema.
La AHIBA señala que el aumento interanual de la liquidez estuvo compuesto en 92% por moneda nacional y 8% por moneda extranjera.
Esto es importante porque la mayor parte del nuevo colchón está denominada en lempiras, precisamente donde se concentra buena parte del financiamiento de hogares y empresas.
¿Qué bancos están captando más dinero?
Aquí comienza el verdadero análisis por institución.
La liquidez agregada no puede repartirse entre bancos sin una definición homogénea de liquidez individual. Pero los depósitos sí permiten identificar qué instituciones están captando más recursos.
En el ranking de septiembre de 2026, los cinco mayores bancos por depósitos son:
| Posición | Banco | Depósitos US$ millones | Crecimiento interanual |
|---|---|---|---|
| 1 | Banco Atlántida | 6,241 | +9.8% |
| 2 | Banco de Occidente | 5,619 | +18.7% |
| 3 | Ficohsa | 4,993 | +16.1% |
| 4 | BAC Credomatic | 4,126 | +3.0% |
| 5 | Banpaís | 2,966 | +5.8% |
Después aparecen:
| Posición | Banco | Depósitos US$ millones | Crecimiento |
|---|---|---|---|
| 6 | Davivienda | 1,792 | +8.3% |
| 7 | Lafise | 802 | +5.7% |
| 8 | Cuscatlán | 586 | +15.7% |
| 9 | Promerica | 615 | -0.3% |
| 10 | Banrural | 524 | +11.0% |
| 11 | Ficensa | 335 | -1.6% |
| 12 | Banhcafé | 187 | +9.7% |
| 13 | Banco Azteca | 173 | +12.6% |
| 14 | Banco Popular | 131 | +0.5% |
| 15 | Banco de Honduras | 133 | -11.8% |
| 16 | Bancofinter | 78 | s/d |
Las cifras corresponden al ranking construido con registros de la CNBS y permiten observar algo que el dato agregado de liquidez no muestra: el crecimiento de los depósitos es muy desigual entre instituciones.
¿Quién está ganando depósitos más rápido?
El ranking cambia cuando se mide crecimiento y no tamaño.
Los cinco mayores crecimientos entre los bancos con datos comparables
1. Banco de Occidente: +18.7%
2. Ficohsa: +16.1%
3. Cuscatlán: +15.7%
4. Banco Azteca: +12.6%
5. Banrural: +11.0%
Banco Atlántida, aunque mantiene el primer lugar por volumen, creció 9.8%, por debajo de Occidente, Ficohsa y Cuscatlán.
El caso de Banco de Occidente es particularmente relevante: ocupa el segundo lugar por depósitos y registra el mayor crecimiento entre los cinco bancos con mayor captación.
En contraste, Promerica (-0.3%) y Ficensa (-1.6%) presentan reducción interanual, mientras Banco de Honduras registra una caída de 11.8% desde una base mucho menor.
¿Qué bancos tienen más depósitos que préstamos?
Este es uno de los indicadores más interesantes para entender la posición de cada institución.
Al comparar depósitos y cartera en septiembre:
| Banco | Préstamos US$ millones | Depósitos US$ millones | Diferencia depósitos-préstamos |
|---|---|---|---|
| Banco de Occidente | 3,382 | 5,619 | +2,237 |
| Banco Atlántida | 6,187 | 6,241 | +54 |
| Banco Cuscatlán | 531 | 586 | +55 |
| Ficohsa | 5,163 | 4,993 | -170 |
| BAC Credomatic | 4,306 | 4,126 | -180 |
| Banpaís | 3,630 | 2,966 | -664 |
Esta comparación no equivale a una medición de liquidez, porque no incorpora todos los componentes del balance. Sí ofrece una lectura muy útil sobre la relación entre captación y colocación.
Banco de Occidente destaca con una diferencia de aproximadamente US$2,237 millones más en depósitos que en préstamos.
En el otro extremo, Banpaís tiene una cartera de préstamos superior a sus depósitos en aproximadamente US$664 millones.
El dato no significa que un banco tenga o no tenga liquidez. Significa que su estructura de captación y colocación es diferente.
¿Qué está ocurriendo con el crédito?
La banca también está prestando más. Según AHIBA, la cartera llegó a L744,600.8 millones al 31 de agosto, con un crecimiento interanual aproximado de 9.57%. El aumento fue de L62,906 millones.
El crédito, por tanto, no está estancado. El problema es otro: los depósitos y la liquidez están creciendo más rápido que la cartera.
Esto explica por qué una banca puede simultáneamente tener más préstamos y más dinero disponible. NLa diferencia también ayuda a entender la presión competitiva sobre las tasas.
¿Puede la liquidez ayudar a bajar las tasas?
Puede. Cuando una institución dispone de abundantes recursos y busca colocarlos, necesita competir por buenos clientes. A finales de septiembre, la tasa promedio de las nuevas operaciones en moneda nacional era de 12.39%, mientras que en moneda extranjera se ubicaba en 8.24%.
Pero esas tasas son promedios del sistema. El costo que paga cada empresa o persona depende de:
- Historial crediticio.
- Garantías.
- Plazo.
- Tipo de crédito.
- Moneda.
- Nivel de endeudamiento.
- Riesgo del cliente.
- Relación con el banco.
Por eso, una banca con mucha liquidez no significa automáticamente préstamos baratos para todos.
Sí significa que existe un entorno potencialmente más competitivo para los clientes financieramente sólidos.
¿Y qué ocurre con quienes tienen ahorros?
Aquí aparece la otra cara del fenómeno. La abundancia de liquidez puede favorecer al prestatario, pero no necesariamente al ahorrante.
Si los bancos tienen suficiente dinero captado, disminuye la necesidad de competir agresivamente por nuevos depósitos. Eso puede reducir la presión para elevar las tasas pasivas.
La CNBS publica las tasas de depósitos a plazo por institución. Al 30 de septiembre, por ejemplo, Banco Atlántida reportaba tasas efectivas que llegaban hasta 6% en determinados plazos y productos, mientras las condiciones variaban ampliamente entre instituciones.
Para el ahorrante, por tanto, el ranking importante no es únicamente qué banco tiene más depósitos, sino qué banco remunera mejor el dinero y bajo qué condiciones. Ese será un componente que conviene incorporar en las próximas ediciones del RADAR.
¿Dónde debería terminar ese dinero?
El tamaño de la liquidez adquiere importancia cuando se observa la estructura de la cartera.
En agosto, la banca destinaba:
- 27.0% a bienes raíces
- 13.4% a comercio
- 12.0% a tarjetas
- 10.7% a consumo personal
- 9.4% a industria
- 9.3% a servicios
- 4.7% a agropecuario
- 2.4% a exportaciones
El contraste es evidente. El crédito a bienes raíces supera cinco veces el financiamiento agropecuario y más de once veces el destinado a exportaciones. Para una economía que necesita inversión, productividad y generación de divisas, esta distribución será una de las variables que el RADAR deberá seguir mes a mes.
Ranking empresarial de la liquidez
Si se observa el fenómeno desde el punto de vista de una empresa, los indicadores relevantes son distintos.
| Indicador | Banco que destaca |
|---|---|
| Mayor captación | Banco Atlántida |
| Mayor crecimiento de depósitos entre los grandes | Banco de Occidente |
| Segundo mayor crecimiento | Ficohsa |
| Mayor cartera de crédito | Banco Atlántida |
| Mayor diferencia depósitos-préstamos | Banco de Occidente |
| Mayor crecimiento de cartera | Banco Atlántida |
La conclusión es importante: no hay un único ganador de la liquidez.
Atlántida domina por escala; Occidente destaca por crecimiento de depósitos y por una gran brecha entre captación y préstamos; Ficohsa combina fuerte captación con crecimiento de depósitos de doble dígito.
La mirada de la directora de SOYDATOS
La liquidez récord es una oportunidad, pero todavía no es crecimiento económico.
Los L207,946 millones muestran que la banca tiene recursos. El verdadero resultado se verá cuando esos recursos se conviertan en viviendas, maquinaria, cosechas, inventarios, exportaciones, expansión empresarial y empleo.
También hay una señal competitiva importante. Atlántida domina por depósitos y cartera, Occidente sobresale por crecimiento de depósitos y Ficohsa mantiene una posición de gran escala.
Por eso, el RADAR no debe buscar solamente cuál banco tiene más dinero. Debe mostrar quién capta, quién presta, quién crece, a qué costo y hacia dónde dirige los recursos.
Ese es el indicador que realmente importa para la economía hondureña.
